Nuovo tassello nel rafforzamento del private debt in Italia: Finint Investments si aggiudica la selezione indetta da Fondo Pensione Telemaco per la gestione di un mandato in fondi di investimento alternativi multi-strategy da 147 milioni di euro, confermando il crescente ruolo degli investimenti illiquidi nei portafogli previdenziali e, al contempo, la centralità delle competenze nella selezione di gestori specializzati.
L’incarico riguarda i comparti Prudente e Dinamico del Fondo, rispettivamente per circa 96 e 51 milioni di euro, con l’obiettivo di costruire un portafoglio diversificato di strumenti di private debt prevalentemente in ambito europeo; una strategia che si sviluppa lungo un orizzonte decennale e che prevede un approccio attivo alla selezione di fondi, con attenzione alla distribuzione geografica, ai settori e alle diverse tipologie di strumenti, in coerenza con il profilo rischio-rendimento di lungo periodo richiesto da un investitore istituzionale.
Nel dettaglio, il mandato punta alla massimizzazione dei rendimenti con un obiettivo di cash multiple netto pari ad almeno 1,3, attraverso una costruzione di portafoglio ampia e articolata, in linea anche con le politiche di sostenibilità del Fondo; un’impostazione che riflette l’evoluzione delle strategie previdenziali verso asset class meno tradizionali, capaci di offrire extra-rendimento in un contesto di mercato complesso.
“Siamo particolarmente orgogliosi di essere stati selezionati dal Fondo Pensione Telemaco, un investitore istituzionale di riferimento nel panorama italiano”, afferma Mauro Sbroggiò, Amministratore Delegato di Finint Investments, sottolineando come “questa aggiudicazione rappresenta un’ulteriore conferma della qualità della nostra piattaforma di gestione alternativa e della nostra capacità di strutturare soluzioni di investimento coerenti con le esigenze specifiche degli investitori previdenziali. Il mandato rafforza il nostro posizionamento nel segmento del private debt e testimonia la fiducia del mercato nella nostra esperienza nella selezione e gestione di FIA”.
L’operazione contribuisce a portare a 750 milioni di euro l’asset complessivo gestito dalla SGR nelle attività di selezione di fondi esterni in strategie alternative, consolidando il posizionamento della società come partner di riferimento per fondi pensione e casse di previdenza; un percorso che si inserisce in una più ampia crescita dei private markets, con focus su private debt, private equity e infrastrutture, e che riflette la domanda crescente di soluzioni sofisticate in grado di coniugare diversificazione, rendimento e gestione del rischio.
Nel contesto attuale, segnato da tassi ancora incerti e dalla ricerca di nuove fonti di rendimento, operazioni come questa delineano una traiettoria chiara: il private debt si conferma leva strategica per gli investitori istituzionali, mentre la capacità di selezione e gestione diventa un fattore distintivo sempre più determinante.